除了(le)網貸機(jī)構接入征信系統的(de)重磅消息，網絡小(xiǎo)貸分(fēn)級監管、互金(jīn)專項整治已取得(de)積極成效、開(kāi)展網絡貸款應披露綜合年(nián)化(huà)成本等監管文© ←(wén)件(jiàn)已然正為(wèi)網貸發展撥雲祛★ γ霧。

互金(jīn)專欄作(zuò)者肥皂表示，好(hǎo)的(de)企業(y∏↑è)一(yī)定會(huì)好(hǎo)，不(bù)好(hǎ♦≥o)的(de)一(yī)定會(huì)受到(dào)規則限制(zhì)，“ε§總不(bù)能(néng)讓老(lǎo)實人(rén)φε✘吃(chī)虧”。而根據175号文(wén)、7月(yuè)召開ε‌"(kāi)的(de)網絡借貸風(fēng)險專項整治工(gōng)作(zuò)座談會(huì)，部分(fēn)P2P可(kě)能(néng)正被往網絡小(xiǎo)貸₹>Ω的(de)路(lù)上(shàng)趕，以便進£‌÷行(xíng)更好(hǎo)的(de)金(jīn)融管理(lǐ)。

“總之，促進劣質企業(yè)出清是(shì)大(dà)趨勢，₹ 接連下(xià)發的(de)文(wén)件(jiàn λ)使網貸轉型的(de)道(dào)路(lù)更清晰了(le)，也(y£™ě)鼓勵網絡技(jì)術(shù)、網絡經營借貸的(de)規範發展。”

“強行(xíng)”上(shàng)征信

9月(yuè)初，全國(guó)互聯網金(jīn)融風(fēng)險專項整治工(gōng✔✔)作(zuò)領導小(xiǎo)組、網絡借貸風(fēng)險專項整治工(gōng) ★♣作(zuò)領導小(xiǎo)組聯合下(xià)發《關于加強P2P網貸∞$領域征信體(tǐ)系建設的(de)通(tōng)知(zhī)》，一(yī)石激起千層浪。

根據要(yào)求，在營網貸機(jī)構接入金(↔γjīn)融信用(yòng)信息基礎數(shù)據庫運行(xíng)機(j₽₹∏ī)構（即人(rén)民(mín)銀(yín)行☆★(xíng)征信中心）、百行(xíng)征信等征信機(jī)構，同時(shí)“支持>¥在營P2P網貸機(jī)構接入征信系統”。

毫無疑問(wèn)，沒有(yǒu)采取“一(yī)刀(dāo)切”的φ★♦₽(de)處理(lǐ)方式，而是(shì)通(≈¶σtōng)過規範行(xíng)業(yè)、接入征信等手段支持良性合規網貸機(jī)構的(de)發展，已然是(shìβ↓¥)給網貸行(xíng)業(yè)的(de)一(yī)顆定心丸。

此外(wài)，宜信公司首席戰略官陳歡表示，惡意逃廢債與多(duō)頭負債問(♦÷wèn)題是(shì)長(cháng)期困擾互金(∑™ ¥jīn)及網貸行(xíng)業(yè)的(de)一 &(yī)大(dà)挑戰，将社會(huì)信貸信息全面納δδ₽入征信，對(duì)敦促借款人(rén)按時(shí)還(hái)款，促進網貸行(xíng)業(yè)合規健康發展₹•‌，防範整體(tǐ)系統性金(jīn)融風(fēng)險等都(dōu)具有(yǒu)重大(dà)意義。

“而且，即使平台退出經營，借款人(rén)仍然需要(y±Ωσ ào)履行(xíng)還(hái)款義務，納入征信能(néng)夠起×↕₽∏到(dào)督促其還(hái)款的(de)作(zuòσ∞)用(yòng)，有(yǒu)利于平台順利轉型退出。”陳歡補充道  ‌(dào)。

蘇甯金(jīn)融研究院院長(cháng)助理(lǐ)薛洪言指出≠→，P2P接入征信影(yǐng)響大(dà)緻有(yǒu)三點，除了‍&‍(le)保護出借人(rén)利益，同時(shí)引起高(gāo)風(fēng)險客群的(de)“遷徙”φ€₩，還(hái)有(yǒu)助于把多(duō)頭借貸客群暴露于陽光(guāng)下(xià)，在化(huà)解多(d"&uō)頭借貸、防止特定群體(tǐ)杠杆率快(kuài)速提升等方面，可(kě)更好(hǎo)地(dì)發σ≥✔揮作(zuò)用(yòng)。

同時(shí)，全面推動P2P接入征信，或将使P2P退出提速，進≠​ 一(yī)步“清除”虛構借款人(rén)、借款人(rén)金(jīn)→' 額超标、貸款利率超标、涉嫌自(zì)融、關聯貸款等違規平台。

據網貸天眼數(shù)據，截止2019年(nián)8月(yuè)底，正常運營<±平台933家(jiā)，累計(jì)問(wèn)題平台數(shù)量5644家(jiā)，其中，8月(yuè)新增問•‌Ω(wèn)題平台11家(jiā)，較7月πγ(yuè)份的(de)177家(jiā)明(™∏£ míng)顯放(fàng)緩。接下(xià)來(lái)兩個("™∞gè)月(yuè)，平台退出數(shù)量預計(jì)£✔會(huì)進一(yī)步提速。

繼資金(jīn)接入銀(yín)行(xíng)存管、信息披露等“行(xíng)業(yè)門(mén)檻”之後©"♠✘，納入征信體(tǐ)系俨然成為(wèi)網貸行(xíng)業(yè)÷≠的(de)合規新“姿勢”。

據了(le)解，早在2018年(nián)，部分(fēn)網貸平台就(jiù)陸續開(kāi)始接入百行(xíng)征信≥>©™系統。截至今年(nián)9月(yuè)5日(rì)，已有(yǒu)5$&‌÷6家(jiā)網貸平台接入百行(xíng)征信€¥系統。就(jiù)網貸平台而言，納入征信固然要(yào)再耗時(shí)↕≤​↓耗力耗資金(jīn)，卻是(shì)大(d÷≤≤à)勢所趨、衆望所歸。

整改仍是(shì)進行(xíng)時(shí)

要(yào)求在營網貸平台納入征信體(tǐ)系的(de)水(♥↕πshuǐ)花(huā)還(hái)沒落下(xià)，持續已♣§久的(de)互金(jīn)專項整治又(yòu)÷★λ>迎來(lái)了(le)新的(de)細化(huà)調整。

9月(yuè)11日(rì)，中國(guó)互聯網金(jīn)融協會(huì)發文(wén)稱，當前一(yī)些(xiē)從(cóng)業(yè)機™ε(jī)構仍存在僅以日(rì)利率、月(yuè)利率、服務費(fèi)等模糊方式開(kāi)展宣傳，所披露的(β↑de)息費(fèi)與實際借貸成本不(bù)一(yī)緻，緻使一(yī)些∏←↔(xiē)金(jīn)融消費(fèi)者做(zuò)出了(le)錯(cuò)誤的(de)判斷并參與ε£交易。

對(duì)此，中國(guó)互聯網金(jīn)融協會(huì)日(rì)前向會(huì)員(yuán)機(jī)構發出通(tōnβ>£g)知(zhī)，要(yào)求後者在從(cóng)事(shì)各類互聯網&"在線貸款業(yè)務時(shí)，應在産品展示、廣告、合同、宣傳等渠道(dào)以醒目方式明(mδ​​íng)示金(jīn)融消費(fèi)者所需承擔的(de)綜合年(niε↑'án)化(huà)成本，對(duì)借款人(rén)給予清楚的£π≥(de)風(fēng)險警示。

此外(wài)，各地(dì)的(de)清退指引、打擊逃廢債等行↓•(xíng)為(wèi)也(yě)未曾落下(xià)。今年(nián)7月(γ'yuè)，中國(guó)互聯網金(jīn)融協會(huì)會(huì)長(cháng)李東(dōng)榮表示，目前互聯網金(jīn)融風(fēng)險專項整治已取得(de)積極成效。不(bù)過，互金(jīn)專項整治仍是≥→φβ(shì)進行(xíng)時(shí)。

目前，貴陽發布P2P網絡借貸風(fēng>&)險專項整治第一(yī)批18家(jiā)僵屍類、失聯類、停業(yè)類、自(zì)願退出類機(jī)構名單，其中有(yǒu)§♦9家(jiā)平台自(zì)願退出；雲南(nán)地(dì)方金(jīn)融監管局發布第五批6家(jiā)網絡借貸信息中介機(jī)構市(shì)場(chǎng)退出的(de)公示，同時(shí)，雲λσΩ南(nán)省經公示退出的(de)網貸機(jī)構累計(jì)73家∏​✘∏(jiā)；濟南(nán)市(shì)金(jīn)融辦發布第一(yī)批6家 >(jiā)退出類網貸機(jī)構名單……

打擊逃廢債方面，深圳日(rì)前發布第八批P2P失信人(rén)名單，累計(jì)2693名P2P失信人(rén)“上(shàng)£‍↑€榜”；截至2019年(nián)7月(yuè)29日(rì)，北(běi)京互金(jīn)協會(huì)共收集36家(jiā)機(jī)構上(shàng)報(bào)的(de)逃廢↓↑©♥債名單，涉及逃廢債數(shù)據191297™σ條……

數(shù)據顯示，專項整治工(gōng)作(zuò)啓動以來(lái)，¥→截至今年(nián)5月(yuè)末，繼續開(kāi)展出借業(yè)​®務的(de)運營機(jī)構數(shù)量已降至707®&家(jiā)，比2018年(nián)初下(xià)降57%；借貸餘額比 ★2018年(nián)初下(xià)降27ε÷☆%，出借人(rén)次比2018年(nián)δ★初下(xià)降75%；行(xíng)業(yè)借貸規模、出借人≈♣(rén)次已連續11個(gè)月(yuè)下(xià)降。

到(dào)6月(yuè)底已初步完成4§≈ ₽30餘家(jiā)網貸機(jī)構合規檢查，相(xiàng)關企≈≈'λ業(yè)正在進行(xíng)對(duì)标整改。σ↕去(qù)年(nián)下(xià)半年(nián)以來(lái)，大(✘'>dà)力打擊嚴重違法違規行(xíng)為(wèi)，已對(duì)46£©↕7家(jiā)平台立案偵查。

更清晰的(de)轉型路(lù)

值得(de)注意的(de)是(shì)，關于平穩有(yǒu)序地(d✘δì)退出網貸市(shì)場(chǎng)，還(™ Ωhái)銜接了(le)另外(wài)的(de)發展方λ‍¥★向。

今年(nián)年(nián)初，175号文(wén)★♦指出網貸轉型方向，積極引導部分(fēn)機(jī)構轉型為(wèi)網絡小(xiǎo)貸公司、助貸機(jī)構或為(wèi)持牌資産管理(lǐ)機(jī)構導流等。

“這(zhè)是(shì)官方第一(yī)次為(ε₽≥wèi)P2P網貸轉型打開(kāi)了(le)信用(yòng)中介的(de)口子(zǐ)，這(zhè)一(→$→yī)點值得(de)期待。”中國(guó)社會(huì)科(kē)學院↑σ金(jīn)融研究所法與金(jīn)融研究室副主任尹振濤表示©π↕，允許有(yǒu)條件(jiàn)的(de)合規機(jī)構轉型網絡小(x♥♣iǎo)貸與助貸導流機(jī)構，需要(yào)注意的(de)是(shì)，網絡小£§§(xiǎo)貸可(kě)不(bù)再是(shì)信息中介而是(shì)信用(yòng)中介了(le)。

尹振濤指出，那(nà)些(xiē)合規的(de)大(dà)型平台★₹，特别是(shì)股東(dōng)和(hé)資金(jīn)實力較強的(de)平台，可(↓'≤kě)以在滿足網絡小(xiǎo)貸申請(qǐ‍₩​•ng)資質的(de)要(yào)求情況下(xià)，申請(q§¥ǐng)具有(yǒu)信用(yòng)中介屬性的(de)金×δ∏€(jīn)融機(jī)構牌照(zhào)，當然也(yě)會(÷¶€®huì)按照(zhào)比P2P更嚴的(de)監管γ→标準展業(yè)。

誠然，獲得(de)網絡小(xiǎo)貸牌照(zhào)絕非易事(shì)。尤其是(shì)2017年(nián)11月(yuè)，《關于立即暫停批設網絡小(xiǎo)額貸款公司的(de)通(tōng)知(z↔©₩hī)》橫空(kōng)出世，網貸平台獲得(de→ ≥∞)網絡小(xiǎo)貸牌照(zhào)更是(×→shì)難上(shàng)加難。

不(bù)過，具有(yǒu)實力的(de)互聯網金(jīn)融平台總是(shì)随著(zhe)監管的(de)加強而愈發成熟，更加☆ 行(xíng)事(shì)穩健、進退有(​↔↓yǒu)度，并分(fēn)散走在了(le≥ε>")等待備案、轉型網絡小(xiǎo)貸等小(xiǎo)路(lù)上(shàng©≠)，細化(huà)成金(jīn)融、金(jīn)融科(kē)技(jì)業(yè)的(de)分(fēn)支，并助益良多(duō)。

今年(nián)7月(yuè)，互金(jīn)整治領導小(x®∏βiǎo)組和(hé)網貸整治領導小(xiǎo)組聯合召開(kāi)的(de¶∞®)網絡借貸風(fēng)險專項整治工(gōng)作(zuò)座β ♥談會(huì)表示，對(duì)于少(shǎo)數∞™±(shù)在資本金(jīn)和(hé)專業(yè)管理(✘↔δ≤lǐ)能(néng)力等方面具備條件(ji×≥ àn)的(de)機(jī)構，允許并鼓勵α↕£其申請(qǐng)改制(zhì)為(wèiσ₩ )網絡小(xiǎo)額貸款公司、消費(fèi)金(jīn)融公司等。

近(jìn)日(rì)，多(duō)家(jiā)媒體♠δ±☆(tǐ)還(hái)傳出網絡小(xiǎo)貸分(fēn)級監管的(de)±∞↓±消息。據了(le)解，中國(guó)銀(yín)保監會(huì)普惠金(jīn)融部表示，已計(jì)劃對(duì)網絡小(xiǎo)額貸款實施差異化(huà)監管，目前正在研究制(zhì)定全國(guó)統★←一(yī)的(de)網絡小(xiǎo)額貸款監∞←管制(zhì)度和(hé)經營規則。

肥皂認為(wèi)，網絡小(xiǎo)貸分(fēβ ♠≠n)級監管确實能(néng)讓網貸行(xíng)業≥ ​₽(yè)有(yǒu)更具體(tǐ)的(de)行(xíng)事(sh‍ ì)規章(zhāng)或者說(shuō)繩墨準律，不(™βbù)過目前來(lái)看(kàn)分(fēn)級監管不(bù)↑→®是(shì)特别清晰。

“分(fēn)級監管當中的(de)分(fēn)級可(kě¥<$‍)能(néng)會(huì)從(cóng)注冊資本上• '(shàng)入手，因為(wèi)注冊資本不(bù)同匹配的(de)杠'₹α杆率也(yě)不(bù)同，進而形成的(de)業(≤↕yè)務規模更加不(bù)一(yī)樣。↑₩πγ另外(wài)，分(fēn)級還(hái)可(kě)能(≥↔©®néng)從(cóng)業(yè)務模式入手>∑，是(shì)實業(yè)性的(de)借貸還(hái)✔♦'是(shì)分(fēn)期，又(yòu)或者'™→ε是(shì)賒銷等等，不(bù)同的(de♠‍→)業(yè)務模式面臨差異化(huà)的(dλ≤©e)管理(lǐ)。”

肥皂補充道(dào)，在金(jīn)融市(shìΩ÷>)場(chǎng)，所有(yǒu)的(de)政策文(wén)♥↑件(jiàn)都(dōu)是(shì)為(wèi)了(σ$le)規範市(shì)場(chǎng)秩序。因此，當政策連續下(xià≥→)發的(de)時(shí)候，基本都(dōu)屬于宏觀上(shàng)的(de)利好(hǎo)，而在微(wēi)觀方面，盡管不(bù)可(kě)避免地(dì ♥)會(huì)有(yǒu)大(dà)部分(fēn)人(∏₩≠rén)離(lí)開(kāi)這(zhè¥≥≠±)個(gè)市(shì)場(chǎng)，但(dà™←n)最終的(de)結果總是(shì)會(h♥§♦uì)納入到(dào)有(yǒu)序的(de)監管當中≤→的(de)。